某企業(yè)因業(yè)務(wù)調(diào)整需要，擬轉(zhuǎn)讓大連農(nóng)村商業(yè)銀行股份有限公司9208.32萬股股份（占總股本的2.03%），大連農(nóng)商銀行其前身為大連市農(nóng)村信用聯(lián)社（以下簡稱大連市聯(lián)社），目前全市共設(shè)有14個(gè)一級支行、營業(yè)機(jī)構(gòu)350多家，服務(wù)網(wǎng)點(diǎn)遍布城鄉(xiāng)，在本市銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)中網(wǎng)點(diǎn)數(shù)量位居首位，是大連地區(qū)機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)最多、金融服務(wù)覆蓋面最廣的銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)。目前大連農(nóng)村商業(yè)銀行股權(quán)轉(zhuǎn)讓時(shí)的掛牌價(jià)基本維持在每股2.65元，合計(jì)24402.048萬元。

項(xiàng)目詳細(xì)說明

1.標(biāo)的概況

大連農(nóng)商銀行成立于2012年，是在原大連市農(nóng)村信用合作聯(lián)社及轄屬8家縣級行社的基礎(chǔ)上，由符合發(fā)起人條件的企業(yè)法人、自然人共同發(fā)起設(shè)立的股份制金融企業(yè)，為東北地區(qū)第一家以市為單位整體改制組建的農(nóng)商銀行。大連農(nóng)商銀行現(xiàn)注冊資本40億元，建立了股東大會(huì)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)、高級管理層“三會(huì)一層”的法人治理架構(gòu)，共有17個(gè)內(nèi)設(shè)職能部門，實(shí)行一級法人、統(tǒng)一核算、分級管理、授權(quán)經(jīng)營的管理體制，完全按照現(xiàn)代股份制金融企業(yè)模式進(jìn)行市場化運(yùn)營。

2.標(biāo)的市場定位

大連農(nóng)商銀行將堅(jiān)持服務(wù)“三農(nóng)”、服務(wù)中小、服務(wù)百姓的市場定位，走差異化、特色化經(jīng)營之路，以體制機(jī)制轉(zhuǎn)型為契機(jī)，乘勢而上，完善法人治理，創(chuàng)新經(jīng)營管理，強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)控制，加快發(fā)展速度，爭取早日實(shí)現(xiàn)跨區(qū)域經(jīng)營和公開上市，全力打造資本充足、資產(chǎn)優(yōu)良、功能齊全、服務(wù)一流的現(xiàn)代總部銀行和公眾上市公司。預(yù)計(jì)三年內(nèi)存款余額將達(dá)到900億元左右，貸款余額將達(dá)到670億元左右，利潤達(dá)到16.5億元左右。

3.銀行財(cái)務(wù)狀況

 2014年，銀行資產(chǎn)規(guī)模812.6億元，比年初增加107.2億元，增幅15%；各項(xiàng)存款余額669.3億元，比年初增加54億元，增幅8.8%，增量全市排名第三位，占全市增量份額的40.9%，市場排名升至全市第六位，存款市場份額由年初的5.36%增長到5.76%。其中，儲(chǔ)蓄存款余額512億元，比年初增加45.3億元，增幅9.7%，高于全市平均增幅7.5個(gè)百分點(diǎn)；對公存款余額157億元，比年初增加8.77億元，增幅5.9%，高于全市平均增幅7.5個(gè)百分點(diǎn)；日均存款余額639.8億元，比年初增加89.2億元，增幅16.2%。各項(xiàng)貸款余額500億元，比年初增加53.8億元，增幅12.06%，高于全市平均增幅4.0個(gè)百分點(diǎn)。不良貸款余額10.6億元，比年初凈下降2.2億元，不良貸款占比2.13%，比年初下降0.75個(gè)百分點(diǎn)。

投資價(jià)值分析

1.資產(chǎn)報(bào)表分析：

 公司近年來資產(chǎn)負(fù)債率有所增加但增幅不大，表明該公司企業(yè)償債能力較強(qiáng)，同時(shí)資產(chǎn)負(fù)債率較趨于穩(wěn)定說明公司信用良好。

 報(bào)告期末，公司股東權(quán)益余額為73.53億元，同比增加7.92億元，增幅12.08%；所有者權(quán)益增加的原因在于公司業(yè)務(wù)規(guī)模擴(kuò)大，凈利潤增長；公司投資總額為45.34億元，同比增加3.74億元，增幅9%，說明公司在此基礎(chǔ)上增加了業(yè)務(wù)規(guī)模，擴(kuò)大市場占有率。

2、財(cái)務(wù)報(bào)表分析：

 報(bào)告期末，公司凈利潤為7.63億元，同比增加2.26億元，增幅9.89%，可以看出近年來該公司在經(jīng)營上保持良好發(fā)展，并且在一定階段上擴(kuò)大原有的市場增加收益，預(yù)計(jì)公司未來的發(fā)展在業(yè)務(wù)上不斷創(chuàng)新，提升高質(zhì)量的服務(wù)。

3、資本充足率分析：

 報(bào)告期末，銀行的資本充足率均在8%以上，說明銀行市場規(guī)模擴(kuò)張速度較快，具有較大的市場空間；同時(shí)該銀行一級資本與核心一級資本充足率基本上保持平衡狀態(tài)，說明兩者發(fā)展具有同等的重要性。